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外汇交易技巧

股灾来了怎么办?

股灾来了怎么办?

首先我们要明白一点,股灾从趋势上来说,就是持续的下跌。回顾美股近期的几次股灾,你会发现造成危机的直接原因就是“高价”;泡沫吹得越大,就越危险,跌得也就更重。

第一次:1929年

1929年股灾前,美股市场一片繁荣。从1921年6月开始,9年时间道琼斯指数足足涨了5倍多,从60多点涨到376点。后面呢,又跌回原点。

1987 年的黑色星期一是金融史上一次波及全球范围的股市暴跌。1987 年股灾前,美股花了5年时间,标普500指数上涨215%。

二、股灾有多可怕?

要知道,股灾不仅仅会在股市中发酵,还会快速把风险蔓延到整个社会。08年前,很多银行给证券投资提供了大量的信贷支持,股灾一来,大量的银行收不回贷款,就只能倒闭。能放贷的银行少了,中小型企业借不到钱了,也开始陷入困境,实体经济受到波及。由于高杠杆,一场股灾,很快演变成了整个社会的经济危机。

三、恐怖会持续多久?

第一,股灾发生的经济周期;第二,政府的救市措施能否给力?

在我看来,政府措施在股灾中就是一把保护伞,往往起到托底救市的作用。 如果政府能够采取及时有效的救市措施,就能防止股灾蔓延到实体经济,演变为经济危机 相反,如果政府反应慢一拍,危机就跑不了了。

吸取了前面的教训,2008年的股灾,政府救市措施就很快。又是美联储提供紧急资金,又是政府接管两房,甚至直接救助花旗等巨头。通过以上种种努力,这才遏制了危机的蔓延,在2009年3月迎来了触底反弹。所以, 要想知道寒冬的持续时间,关注经济周期和政府举措即可

1. 股票下跌 每次危机一发生,股市总是率先大幅度下跌。

2. 债券上涨 危机爆发,央行总得出手救市,开始大幅度降息,为市场注入流动性,于是债市走牛市。

3. 黄金和商品下跌 :危机中经济快速下滑,商品价格大跌;以美元计价的黄金价格下跌。

4. 住房下跌 人们会担心股灾蔓延成经济危机,房价应声下跌。应该还有很多人记得2008年的房价低谷吧?当时没买房的,现在可能肠子都悔青了。

21篇.【股灾来了怎么办】系列之一

昨天再次跌了两千多点,我看不会有人出来救市了。过去两年每次千点大跌,都有人来救,还创新高。明显是操纵的痕迹,让我想不通——美股原来有人护盘的?现在,美股从29568点最高点,最近的短短几天,就跌了快9000点了。我两年前就在预备的美股狂跌开始了。我一直不敢买美股的原因就在这里------美股注定要狂跌,只是不知道会是什么时候,更不知道会因为疫情而跌(其实前两周我就预感美股要完了,世界金融危机模式要开展了,所以大叫要小心,要卖股票)。未来一两年内,世界经济将受到重创。金融将不可避免地引起一轮大跌,世界金融危机模式已经开启。

现在要保住你的本金,现在千万别乱买,会出现各种不可思议的低价。买入后就不再看价格,死守即可,不赚钱就是不走。现在投资不要进取,要超级保守。要选择一些绝对不会破产的企业买入,有抵抗金融风险的硬资产的企业和股票才敢买入。很多原来成功的企业,可能短期就会破产。一批新的,避过了风险的企业,又会站起来。形成洗牌。股市也一样,原来靠精明赚小钱的投机客,敢于大比例借款上杠杆的人,会在这种大级别的资本狂潮中倒下。相反,一贯谨慎,特别是持有现金的人,可以在这个时候捡到破产价,很多价格是因为杠杆客爆仓被迫卖出的,相当于一只羊,现在的市场可能只用一对羊腿的价格出售,有眼力的人可以大赚钱了。

现在是现金为王的时候。巴菲特这两年,一直有巨量的现金,就在等这个机会。但大家要管住手,别觉得便宜就进去了。便宜之后,可能还有超级便宜。所以我计划下周再等机会出手。这两天都没动。最近以最低价买入的股票,已套牢哭泣。所以你们不需要知道我的买入股,不然跟买就一样倒霉。但我只动用了不到一成的现金。你们可能会全仓跟入,套牢就要骂我了。现在我不敢高告诉你们任何标的,就是任何标的都可能出现非理性的大跌。就像原来理性上就不值钱的股也会狂涨一样。

清一山长 2020-03-14 14:12

尾盘20多分钟,从21747直拉到23185。“大涨”一千多点。颇有点大A股的妖股架势。典型的护盘行为。要我是美股的持有人,第一直觉,不是忙于庆祝,而是觉得感谢给了一个逃命的机会。就像是2月3日之后,A股居然大涨,很多股涨会了年前的价格,甚至更高。卷商也大涨。大V们在叫:牛市来了。可对我来说,就是逃命的机会。不赶快溜,算是对不起主力的好意俏皮。我真正的开溜,就是在2月份开启的跑跑跑模式。我才不像小散户跌了哭,涨了就笑,一点不知道该干什么(跌了买,涨了卖就对了)

二、 巨大恐慌时才开始买入

清一山长 2020-03-17 12:31

但要记住:这是假的,底部还没有来。现在是“无形的手”在维护市场,维护信心。现在,还不到进场捡漏的时刻。我认为后续的恐慌,还会继续蔓延一段时间。包括国家队,现在也只是小心地维护而已,他们也不敢进场救市的,只想让中国的市场不要崩盘。要等空头的力量减弱了,他们才敢出手。前天看到某人言之凿凿的说:美股的基金仓位都清零了,做空力量已经消失,未来只有一个可能了。我想这种能够看清美股基金账户的“聪明人”,怎样解释昨天的巨量下跌呢?我对美股的尾盘拉升,明显觉得不对劲,空头的势力远远超过想象,却被一些人冷嘲热讽。我认为看目前的下跌架势,美股恐怕要回到15000到16000一线,才会开始真正的稳住阵脚。由于客户的恐慌,续回现金,导致大蓝筹也会被动卖出。由于现在的资金都持观望的态度,少量的卖出就会造成大跌。这种上杀伤力是很强的!这一波世界级羊群的恐慌踩踏,将对全世界的金融系统,都会造成巨大的打击---金融危机已经开启了,一些银行和金融机构会破产(我认为主要是国外的银行)。最终的结局如何,我不知道。

所以,虽然看到满地的便宜股,我还是不敢现在出手就买。但我正在积极的准备和观察,大量的现金(国外)和货币基金(国内)储备,正在厉兵秣马,将在未来空头势头最强的时候,给市场造成巨大恐慌的时候,开始买入。特别是泰国的股票,泰国人由于金融危机叠加疫情危机,股市不断创造新低。我上周试探性买入了的3%的仓位的高息股(都是泰国市场的大蓝筹股),没几天就被套了25%以上。这让我深感荣幸------我认为,我投资人生历史上又一个历史性大波段时刻来临了。我手持资金,等了好几年美股的大跌,一直不敢大买A股。现在会大干一场,未来会全仓买入,然后装死!

现在的大跌行情,我相信手中只是持股,没借钱买股的人,虽然心中难过,但还可以用“等几年就都回来了”来安慰自己。但如果用了大把融资杠杠的人,心中的难过,是难以用语言来描述的。内心的恐慌无助,不断计算清仓的比例的人,心中的难过无以言说。大家就知道一个月前我就大叫大家一定要清掉融资,安全第一的意义了(我不敢叫你清掉全部的仓位,因为我也不清楚是不是真的会发生股灾,但两年前,我就提醒大家注意美股股灾的影响,去年在深圳的演讲,也提到了只有美股崩盘之后,大A股才会有机会真正的上涨,所以我的融资一直极其保守,不敢动用,买的股也不敢追高,都只敢追十年的历史低价。就是防范股灾

美股每创一次新高,我就不安一次。但现在,说什么都晚了,世界上没有后悔药吃。再度提醒朋友们:现在一定要管住手,别看现在便宜了,就大买特买。甚至加融资大买。未来的底部,我也会加融资买股的。但我只敢加国家队一定会出来护盘的股。其他的股,我绝对不敢加融资去买。那是找死!没有融资,也没钱加仓的,只有一招了---睡觉去!别看账户了,看了烦人。一股没少,过几年又满血复活了(条件是你买入的公司,是不会垮的)。

股灾来了怎么办?

股灾,是股市运行历史中避不开的一个重要环节。中国、美国、欧洲、日本,整个世界都没有例外的。股价一定会来,泡沫一定会破裂,这是一定的。躲不开的魔咒。美联储发行那么多的货币,整个国家的CPI持续的高涨到7%以上,物价高涨,股市泡沫严重,这种泡沫,一定会以一种猛烈的方式破裂。这是可以预见的。但股灾现在就要来吗?这个很难猜得准。从2020年的新冠疫情,美国的多次熔断,就开始猜测股灾要来,但美国大放水,又把股市推起来了。两年过去了,泡沫虽然吹的很大,但依然没有破裂。研究什么时候破裂,其实对我们来说意义不大,重要的是研究股灾来了我们该怎么办?

如果现在来了,股灾运行路径会有怎样的特征呢?有三个重要的过程要经历,首先,指数要跌破40%左右,这是比较常见的跌幅,其次,持续的时间差不多要6个月以上,最后,股灾期间,跌的最狠的,肯定是股灾之前涨的最多,泡沫最丰富的公司。这是我总结的三个特征。

我还是要重申下,我们应该多看看巴菲特1500亿美金的现金储备,他一直没有动,应该是等待一个更好的机会。也许他们正枕戈待旦,就等着一个巨大的股灾中吸血吃肉了,老爷子92岁了,一个股灾周期10年,老爷子还有几年啊?人生还有下个十年吗?估计是没有了,这次如果巴菲特的伯克希尔能做到绝杀股灾,巴菲特的人生,就可以完美谢幕了。珍惜机会,好好学习学习吧。巴菲特是即将到来的股灾期间最值得关注的人。

那中国的股市会怎样呢?我觉得挺佩服咱们政府的智慧的,2020年末,我们就提前开始收缩流动性,M2增速一下就降低到了与GDP+CPI的数值接近的匹配状态,去年的国家负债率,降低了近8个点,比美国早了整整一年多,伴随着中国的M2增速回归正常,我们的高估的股票,在2021年也已经取得近半的回调,比如恒瑞医药爱尔眼科五粮液等等,基本上都跌了一大半,虽然看起来还是挺高的,但已经没有2020年末,那种疯狂的状态了。房价也跟着下跌释放了风险,恒大已经死了。好在我们的银行股,还是一直在低位,作为压舱石还在。所以,看起来,即使美国的股灾来了,风险对我们来说也不是很大。最起码没有2020年大了。从去年这轮下跌的经验教训来说,短期看,怕高都是苦命人,长了看,真的买了高点的人,就不是苦命人了,而是送命人。高估是永远不要碰触的高压线,没有企业能逃脱高估的魔咒。脱离经济发展阶段的高估,都是毒药。

首先,磨练自己的耐心,股灾运行实际是人的情绪的释放,情绪的释放是有时间的,他既不会马上释放完毕,人们总是在释放一段后,抱有一定的侥幸心理,觉得只是回调,然后连续的两三个大波段的大跌,打得大家完全的失去信心,最终将情绪释放完毕,然后指数大跌40%左右,整个时间大约是持续6个月左右,6个月后人们就麻木了。而我们所面临的,可能就是不断的有人告诉你抄底了,该买了,或者该卖了等等外界的干扰,在这样的环境里锻炼出耐心,对于将来遇到的同样的情况,你就能轻松应对了,一次股灾将近10年,10年一次的经验,难得啊。

其次,股灾期间,要有一定的现金作为储备,这个现金是多少呢?是不是空仓呢?我个人其实是反对空仓的,因为股灾只是我们投资过程中的一次波澜,并不是我们投资的主线,我们投资的主线是买入更多的优质股权,分享更多的优质公司的分红,如果因为只是可能的股灾,错误的卖出,导致丢失优质的公司股权,那就悲惨了。我觉得股灾期间,保持10-20%的现金储备,我觉得是够了的,比如一旦下跌后,可能10-20%的现金,能起到40%股权增加的作用。这也是很可观的。

然后,不要随便卖了一个周期向上的行业公司,比如中医药的优质低估股票,(屁股决定脑袋,不作为你的投资建议。)。股灾只是情绪上的影响,不是股票的本质因素。股价最终还是看企业本身的业绩增长。一两年时间,股灾就过去了,最终还是要回到业绩增长驱动股价的轨道上来。我复盘过2015年的贵州茅台,当时茅台已经进入了上升周期的通道,茅台酒的价格趋于稳定。2015年6月15日开始的股灾,茅台的最高和最低价之间也只有40%的幅度,去掉最高和最低的价格,基本上只有20%的区间可供你投机操作。如果你因为股灾卖了茅台,你将措施一轮冲天的行情。有的人会说,我卖了再买回来,我觉得这种想法,其实很不现实,没有多少人真的这样做到了。大家都是性情中人,人性不会让你得逞的。

最后,遇到股灾也不要躲,逃避不是认识世界的好办法,吃过猪肉,和看过猪跑,那是完全不一样的。要亲身经历股灾,把自己放进去。这也是事上磨的功夫,是知行合一的好时候。没有经历过行的检验的知,永远是假的知。要想和别人不同,和大多数人拉开距离,进阶,股灾是必须的磨刀石。

22篇.【股灾来了怎么办】系列之二

美股昨天反弹的一千多点,昨天全都跌回去了,说明美股真的很弱了,已经救不过来了。美国政府的利息已经降到零,这种利好,都没有让市场有任何反应。这些市道,都会带来巨大的恐慌,这是远远超出一般人理解的。也许我明天可以买一点恐慌盘,如果明天继续大跌的话,今天我决定管住手,不出手。周末也许会出来救市的信息。但可能下周,才会出现真正的低点。(也许下周比本周更凄惨,球友们要做好准备),我当然希望下周普天同庆。但我一向的习惯是:对市场抱有最大的敬畏!这是我27年在中国股市活下来的保命绝招!

清一山长 2020-03-19 12:42 回复得市场者得天下:股灾来了怎么办?

A股未来会比美股涨得好,就是因为A股现在跌得太惨了。

清一山长 2020-03-19 14:29 回复@ 煮的

清一山长 2020-03-19 12:56

清一山长 2020-03-21 15:52

全世界的众多资金都在夺路而逃,会创造什么样的疯狂景象呢?这种疯狂逃命的世道下,上杠杆多可怕你可以想象。这根本就没有理由可以讲。连多年稳定分红8-10%的股票,都会30-40%的狂跌。我看巴菲特持股,今年也跌了37%,你就算是上了杠杆买巴菲特的股票,也同样是找死。股神也保佑不了你。我相信这时候老巴的唯一动作,就是不动,低位绝对不卖给你。但用了杠杆,你就不得不最低位卖掉优质的股票。所以,老巴的话,还是要听的。特别对我这样有点投机意识的人,价值投机派。双刃剑,更锋利,也更容易割伤自己(如果你确认是底部,用融资可以获得更大的利益,如2014年的我。现在呢?不知道,今天我的胆子,比2014年相比要小得多,因为资金量要大得多。看来,资金并不是人的胆,恐怕资金量与胆量成反比)[为什么]

清一山长 2020-03-21 15:57回复 林中云梯:

特别在叠加中国政府可能救市的行为之后,走势如何很难判断。所以,下周我敢于买进,但也充分做好了买进就被埋的准备!

清一山长 2020-03-21 16:03

清一山长 2020-04-06 18:09

这就是国运——未来不再属于欧美国家。

所以,投资不是买古董,不要在衰退的行业投入哪怕一分钱。发现行业不行,趋势不对,多亏也得走。

清一山长 2020-05-28 06:45

A股的低位盘整,迟早有一天会让美股“丢人献丑”的!这一天也是吸引国际投资转向中国的开始。

清一山长 2020-06-04 股灾来了怎么办? 23:20

我拿了这些货,是准备过长期苦日子的,都是高息股。来泰国,原来一直当冤大头的,只会给泰国人送钱。没想到进入股市才两三个月,很快就狂欢起来,我有点不适应,第一次赚泰国人的钱,觉得泰国人太疯了,准备逢高逐步的减仓,拿着资金,等待下半年出现坏消息。主要是现在美股高走,我拿涨了很多的股票在手上不放心。将来美股跌惨了,泰国小弟绝对跟跌。我最好趁赚钱的时候先走一步,不过买入这些股,都花了我一个多月的时间,卖出也要花不少时间的,真烦人,刚买完想睡觉等两年的,都不让人歇息[俏皮]。